中歐數(shù)據(jù)挖掘基金發(fā)行
時(shí)至年末，公募基金業(yè)績之戰(zhàn)即將收官。面對今年復(fù)雜的市場條件，在理念和方法上更具先進(jìn)性的量化產(chǎn)品，以良好的表現(xiàn)備受投資者矚目。Wind數(shù)據(jù)顯示，截至12月21日，27只主動量化基金今年以來的平均收益率為45.98%，大幅跑贏同期上證綜指。而在同類新品中，正在發(fā)行的中歐數(shù)據(jù)挖掘基金憑借其“智能選股、量化擇時(shí)”優(yōu)勢，有望成為量化新銳。
專業(yè)人士稱，量化投資以計(jì)算機(jī)運(yùn)算速度和數(shù)據(jù)處理能力的大幅提升為基礎(chǔ)。在我國股市波動大，市場非有效性明顯條件下，“機(jī)器選股”具有明顯優(yōu)勢。此次發(fā)行中的中歐數(shù)據(jù)挖掘基金，正是市場上首批通過機(jī)器學(xué)習(xí)算法和多維海量因子選股的量化基金，該基金通過機(jī)器學(xué)習(xí)算法，能夠在快捷高效地處理海量信息，在尋找全市場投資熱點(diǎn)的同時(shí)，采用新型數(shù)據(jù)挖掘算法以及分層聚類手段，發(fā)掘其中的價(jià)值洼地。
量化投資無疑是挖掘“價(jià)值富礦”的利器，但如何開采好，卻并非易事。業(yè)內(nèi)人士表示，在通過量化模型進(jìn)行數(shù)據(jù)挖掘的基礎(chǔ)上，運(yùn)用模型進(jìn)行主動擇時(shí)，能令“大數(shù)據(jù)”的優(yōu)勢充分發(fā)揮。中歐數(shù)據(jù)挖掘基金倉位在0-95%之間調(diào)整，將會通過挖掘市場上資金流、交易情緒、輿情監(jiān)控等數(shù)據(jù)，建立倉位模型。該基金擬任基金經(jīng)理曲徑，目前擔(dān)任中歐量化投資策略組投資總監(jiān)。據(jù)圈內(nèi)人士透露，該策略組與普通的投研團(tuán)隊(duì)不同，更像是一個(gè)工程師團(tuán)隊(duì)，每個(gè)人都有數(shù)學(xué)建模能力和編程能力，熱愛數(shù)據(jù)分析。
據(jù)了解，中歐數(shù)據(jù)挖掘基金即將采用的倉位模型的模擬測試中，在今年市場的幾次市場轉(zhuǎn)折中，都有上佳表現(xiàn)。如在6月上旬，模型就提示減倉，6月底已經(jīng)提示減倉到0，而此時(shí)多數(shù)基金經(jīng)理還認(rèn)為市場只是調(diào)整。9月底之后，模型的倉位信號開始轉(zhuǎn)強(qiáng)，到11月下旬，倉位信號維持在95%附近?！盎诹炕顿Y的分析框架，使中歐的數(shù)據(jù)源更獨(dú)特，策略體系更為穩(wěn)健，與傳統(tǒng)投資方式選出的股票相關(guān)度低?！狈治鋈耸糠Q，量化模型只有始終追求獨(dú)立研發(fā)的、高勝率的投資方法，與主流模型存在差異化的阿爾法，才能保證量化策略的可持續(xù)性。
2015-12-31
